Mens han undersøker mystiske begivenheter på det globale diamantmarkedet, oppdager 007 (Sean Connery), at hans djevelske erkefiende Blofeld (Charles Gray) hamstrer edelstenene for å bruke dem i sin livsfarlige lasersatellitt. Med hjelp fra den vakre smugleren Tiffany Case (Jill St. John), kaster Bond seg ut i en intens jakt for å stoppe galningen, mens verden vipper på kanten til den totale ødeleggelse!